Guia Completo de Crédito Habitação em Portugal

O que é a Euribor?

A Euribor (Euro Interbank Offered Rate) é a taxa de juro de referência para a maioria dos créditos habitação em Portugal. Representa a taxa média a que os grandes bancos europeus emprestam dinheiro entre si.

Existem várias maturidades de Euribor, mas as mais relevantes para o crédito habitação são:

• Euribor 3 meses: Revista trimestralmente. Mais volátil, mas capta mais rapidamente as descidas de taxa.
• Euribor 6 meses: A mais comum em Portugal. Revista semestralmente, oferecendo um equilíbrio entre previsibilidade e acompanhamento do mercado.
• Euribor 12 meses: Revista anualmente. Maior previsibilidade, mas mais lenta a refletir descidas de taxa.

Evolução Recente da Euribor

A Euribor 6 meses atingiu picos superiores a 4% em 2023, mas tem vindo a descer gradualmente. Em fevereiro de 2026, situa-se nos 2.991%. As previsões do BCE apontam para uma estabilização nos próximos meses.

Para profissionais de saúde, a taxa final = Euribor + spread bonificado. Mesmo com oscilações na Euribor, o spread reduzido garante que a prestação total seja mais baixa do que para o público em geral.

O que é o Spread?

O spread é a margem que o banco cobra sobre a Euribor. É o componente negociável da sua taxa de juro e o principal fator diferenciador entre propostas bancárias.

Como se determina o Spread?

O spread depende de vários fatores:

• Perfil de risco do cliente: Profissão, estabilidade contratual, historial de crédito
• Rácio LTV (Loan-to-Value): Quanto menor a percentagem de financiamento face ao valor do imóvel, menor o spread
• Vendas cruzadas: Domiciliação de ordenado, seguros, cartão de crédito e outros produtos bancários podem reduzir o spread em 0.1% a 0.5%
• Protocolos profissionais: Ordens profissionais e grandes empregadores (hospitais SNS, universidades) têm protocolos que garantem spreads preferenciais

Spreads de Referência (2026)

Perfil	Spread Mínimo	Spread Médio
Médico Especialista (protocolo)	0.75%	1.0%
Médico (geral/interno)	1.0%	1.2%
Dentista / Enfermeiro	1.2%	1.4%
Veterinário / Farmacêutico	1.3%	1.5%
Cliente geral (bom perfil)	1.5%	2.0%
Cliente geral (perfil médio)	2.0%	2.5%

Taxa Fixa vs. Taxa Variável vs. Taxa Mista

Ao contratar o crédito habitação, terá de escolher o tipo de taxa:

Taxa Variável (Euribor + Spread)

A opção mais comum em Portugal. A prestação varia conforme a Euribor, que é revista periodicamente (3, 6 ou 12 meses).

• ✅ Beneficia de descidas da Euribor
• ✅ Historicamente mais barata no longo prazo
• ❌ Risco de subida da prestação em períodos de alta

Taxa Fixa

A taxa mantém-se inalterada durante todo o prazo (ou parte dele). A prestação é sempre a mesma.

• ✅ Previsibilidade total da prestação
• ✅ Proteção contra subidas de taxa
• ❌ Tipicamente mais cara que taxa variável
• ❌ Não beneficia de descidas de mercado

Taxa Mista

Combina um período inicial a taxa fixa (tipicamente 3-10 anos) seguido de taxa variável. Opção equilíbrada que tem ganho popularidade.

• ✅ Previsibilidade nos primeiros anos
• ✅ Beneficia de descidas futuras da Euribor
• ❌ A transição pode coincidir com Euribor alta

O que é a TAEG?

A TAEG (Taxa Anual de Encargos Efetiva Global) é o indicador mais completo para comparar propostas bancárias. Inclui não apenas a taxa de juro (Euribor + spread), mas também:

• Comissões (dossier, avaliação, processamento)
• Seguros obrigatórios (vida e multirriscos)
• Imposto de selo sobre o crédito
• Outros encargos regulares

🎯 Dica importante: Ao comparar propostas de diferentes bancos, compare sempre a TAEG, não o spread. Um banco com spread mais baixo pode ter seguros muito mais caros, tornando a TAEG final mais elevada.

O que é a Taxa de Esforço?

A taxa de esforço mede a percentagem do rendimento líquido mensal alocada ao pagamento de prestações de crédito (incluindo o novo crédito habitação e todas as outras prestações em curso).

Fórmula da Taxa de Esforço

Taxa de Esforço = (Prestação CH + Outras Prestações) ÷ Rendimento Líquido × 100

Limites Recomendados

• Até 30%: ✅ Zona de conforto — facilmente aprovado
• 30% — 35%: ⚠️ Aceitável com rendimentos estáveis
• 35% — 40%: ⚠️ Limite máximo do Banco de Portugal — aprovação difícil
• Acima de 40%: ❌ Normalmente rejeitado

Para profissionais de saúde com rendimentos mais elevados, a taxa de esforço é tipicamente mais baixa, o que favorece a aprovação.

O que é o MTIC?

O MTIC (Montante Total Imputado ao Consumidor) representa o valor total que irá pagar pelo crédito ao longo de todo o prazo. Inclui o capital emprestado, todos os juros, comissões e seguros. É o indicador do "custo real" do seu crédito.

Exemplo Prático

Vamos comparar dois cenários para um financiamento de €200.000 a 30 anos, com Euribor 6M a 2.991%:

Indicador	Médico (spread 1.0%)	Cliente Normal (spread 2.0%)
Taxa de Juro	3.991%	4.991%
Prestação Mensal	≈ €951	≈ €1.069
Diferença Mensal	≈ €118/mês de poupança
Poupança Total (30 anos)	≈ €42.480

Use o nosso simulador gratuito para calcular o seu cenário específico.